銀監(jiān)會近日向各家銀行下發(fā)了《網絡借貸資金存管業(yè)務指引(征求意見稿)》(以下簡稱“征求意見稿”)，征求意見稿共五章26條，其中對P2P平臺存管業(yè)務劃定了五大門檻，對銀行對接P2P業(yè)務提出了明確的要求。

　　“征求意見稿”中第十一條(八)提到：存管銀行不應外包或由合作機構承擔，不得委托網貸機構和第三方機構代開出借人和借款人交易結算資金賬戶。這部分內容直指“銀行+第三方支付公司”聯(lián)合存管模式，備受市場關注，這或許給一些嘗試與銀行做聯(lián)合資金存管的平臺和第三方支付公司潑了一盆冷水。值得注意的是，與銀行對接資金存管的網貸平臺極少。據網貸之家統(tǒng)計，目前與銀行已完成資金存管系統(tǒng)對接的平臺只有48家。這對于有近2000家P2P平臺的網貸行業(yè)來說體量很小。

　　提高行業(yè)門檻規(guī)避風險

　　從網絡公開的征求意見稿來看，其對P2P平臺劃定了存管門檻：在工商管理部門完成注冊登記并領取營業(yè)執(zhí)照;在工商登記注冊地地方金融監(jiān)管部門完成備案登記;按照通信主管部門的相關規(guī)定申請獲得相應的電信業(yè)務經營許可;具備完善的內部業(yè)務管理、運營操作、稽核監(jiān)控和風險控制的相關制度;監(jiān)管部門要求的其他條件。

　　信融財富董事長齊洋在接受國際商報記者采訪時表示，“征求意見稿”解除了銀行業(yè)金融機構開展網絡借貸資金存管業(yè)務在信息準確性、增信及兌付風險方面的顧慮，有助于銀行業(yè)金融機構推進網絡借貸資金存管業(yè)務的進程。他認為，“設立了較高的門檻，對網貸平臺來說使運營成本加大，預計會加速中小平臺退出，行業(yè)洗牌也隨之加速”。

　　開鑫貸總經理周治翰也認為，這份征求意見稿明確細致地規(guī)定了委托平臺的接入資質，準入條件非常高。

　　周治翰說，滿足指引條件的網貸企業(yè)，業(yè)務規(guī)模普遍比較大，在行業(yè)趨勢的把握上也很有前瞻性。這類穩(wěn)健優(yōu)質的網貸龍頭企業(yè)數量不多，但絕對代表著互金發(fā)展的未來方向。銀行資金存管規(guī)范后，真正優(yōu)質的網貸平臺將更有底氣做大做強。

　　北京市網貸行業(yè)協(xié)會秘書長郭大剛則認為，網絡借貸機構履行資金存管義務是必要的，作為服務提供方的銀行等機構和監(jiān)管機構，需要針對網絡借貸的業(yè)務特點和發(fā)展階段制定可行的業(yè)務指引，從而在規(guī)范網絡借貸行業(yè)的同時，能夠最大程度地支持網絡借貸行業(yè)的發(fā)展，防范區(qū)域性系統(tǒng)性風險。

　　聯(lián)合存管模式前途未卜

　　目前，銀行與網貸平臺進行資金存管合作有三種模式，分別是銀行直連、直接存管和“銀行+第三方支付公司”聯(lián)合存管。

　　INK集團聯(lián)合創(chuàng)始人兼總裁林恩民介紹如何快速識別存管模式：“如果用戶開戶在銀行，同時支付服務使用銀行自己的支付通道，那么是銀行直連;如果用戶開戶在銀行，銀行監(jiān)管交易過程，由第三方支付為銀行提供支付通道，那么是直接存管;如果用戶的獨立賬戶開戶在第三方支付，而不是在銀行，那就是聯(lián)合存管�！�

　　如果聯(lián)合存管模式被限制，影響最為直接的是第三方支付公司，如何在新的監(jiān)管框架下找到自身的定位，目前較為尷尬。此外，目前北京、廣東、江蘇等地P2P平臺通過當地的互聯(lián)網金融協(xié)會統(tǒng)一存托管的制度也被質疑。

　　信融財富與恒豐銀行的資金存管業(yè)務正在穩(wěn)步推進中，采用的模式正是“銀行+第三方支付公司”聯(lián)合存管模式。對于“存管銀行不應外包或由合作機構承擔，不得委托網貸機構和第三方機構代開出借人和借款人交易結算資金賬戶”的解讀，齊洋認為意見稿不是禁止聯(lián)合存管，而是強調賬戶開戶必須由銀行自己做。他認為，銀行通過與第三方支付公司的合作，可以提升效率、降低成本，更好地服務P2P平臺。

　　某知名第三方支付公司向國際商報記者表示，“我們正在學習這個意見稿，也正在與合作銀行還有監(jiān)管部門進行溝通。就現(xiàn)階段而言，對已有存管業(yè)務沒有什么影響，畢竟這個目前還在征求意見階段�！�