今年對(duì)于弘康人壽來(lái)說(shuō)注定是一個(gè)不平凡的年份。截至上半年，其已實(shí)現(xiàn)規(guī)模保費(fèi)收入281.6億元，同比猛增656.1%，同時(shí)今年4月份它也迎來(lái)了新任總經(jīng)理張科。

　　雖然弘康人壽的保費(fèi)收入增勢(shì)喜人，但中國(guó)網(wǎng)財(cái)經(jīng)記者發(fā)現(xiàn)其高度依賴(lài)互聯(lián)網(wǎng)渠道和投連險(xiǎn)產(chǎn)品。數(shù)據(jù)顯示，今年上半年，弘康人壽互聯(lián)網(wǎng)渠道人身險(xiǎn)保費(fèi)規(guī)模達(dá)到256.2億元，占總體保費(fèi)的比例為90.9%;而從保費(fèi)結(jié)構(gòu)來(lái)看，今年上半年其投連險(xiǎn)保費(fèi)收入占規(guī)模保費(fèi)的比例為91.1%。

　　弘康人壽一位不愿透露姓名的高管對(duì)中國(guó)網(wǎng)財(cái)經(jīng)記者表示，弘康人壽在籌建之初，便已確立“不做個(gè)險(xiǎn)，偏重互聯(lián)網(wǎng)渠道”的業(yè)務(wù)發(fā)展路線，而側(cè)重投連險(xiǎn)是綜合考慮公司的償付能力和盈利能力之后做出的決定。

　　保費(fèi)猛增 稱(chēng)雄互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)市場(chǎng)

　　保監(jiān)會(huì)數(shù)據(jù)顯示，今年上半年弘康人壽共實(shí)現(xiàn)規(guī)模保費(fèi)281.6億元，同比猛增656.1%，取得這樣的成績(jī)，與其在互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)市場(chǎng)的優(yōu)異表現(xiàn)關(guān)系密切。弘康人壽上半年互聯(lián)網(wǎng)渠道保費(fèi)占總保費(fèi)的比例高達(dá)90.9%。

　　數(shù)據(jù)顯示，弘康人壽今年上半年互聯(lián)網(wǎng)渠道人身保費(fèi)規(guī)模實(shí)現(xiàn)256.2億元，市場(chǎng)份額占比為22.6%，在所有公司中排名第一。

　　上述高管在接受中國(guó)網(wǎng)財(cái)經(jīng)記者采訪時(shí)表示，這一結(jié)果與弘康人壽的發(fā)展策略有關(guān)。他表示，弘康人壽在籌建時(shí)便已確定“不做代理人”，將重點(diǎn)放在互聯(lián)網(wǎng)渠道。而目前為止，弘康人壽也確實(shí)在堅(jiān)持“不做個(gè)險(xiǎn)，偏重互聯(lián)網(wǎng)渠道”的業(yè)務(wù)發(fā)展路線。

　　據(jù)公開(kāi)信息披露，弘康人壽目前共與21家互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)平臺(tái)展開(kāi)合作。除弘康人壽自營(yíng)官網(wǎng)和自營(yíng)微信公眾號(hào)外，其余19家均為第三方互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)。其中包括京東、小米金融、天貓、陸金所以及慧擇網(wǎng)等。

　　高度依賴(lài)投連險(xiǎn) 占比超九成

　　從規(guī)模保費(fèi)結(jié)構(gòu)來(lái)看，上半年弘康人壽錄得的281.6億元保費(fèi)由三部分構(gòu)成。其中，原保費(fèi)收入9.7億元，萬(wàn)能險(xiǎn)保費(fèi)收入15.5億元，投連險(xiǎn)保費(fèi)收入256.4億元。值得注意的是，投連險(xiǎn)保費(fèi)收入占總保費(fèi)收入的比例為91.1%。

　　針對(duì)投連險(xiǎn)保費(fèi)在規(guī)模保費(fèi)占比如此之高的原因，上述高管表示同樣與弘康人壽的發(fā)展戰(zhàn)略有關(guān)。但是他表示，側(cè)重投連險(xiǎn)產(chǎn)品是綜合考慮公司的償付能力和盈利能力之后做出的決定。在投資方向上，弘康人壽不做權(quán)益類(lèi)資產(chǎn)投資，而是主要放在固定類(lèi)資產(chǎn)投資上，這樣一定程度上能夠規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。

　　對(duì)于投連險(xiǎn)產(chǎn)品，專(zhuān)家提醒保險(xiǎn)公司應(yīng)警惕風(fēng)險(xiǎn)。

　　對(duì)外經(jīng)貿(mào)大學(xué)保險(xiǎn)學(xué)教授王國(guó)軍向中國(guó)網(wǎng)財(cái)經(jīng)記者表示，大力發(fā)展投連險(xiǎn)，可讓險(xiǎn)企快速成長(zhǎng)并占領(lǐng)市場(chǎng)份額。但是，還要警惕風(fēng)險(xiǎn)。他表示，風(fēng)險(xiǎn)大致有四方面。第一，若投連險(xiǎn)產(chǎn)品實(shí)際利率低于客戶(hù)期望，那將面臨大批退保。第二，若利率達(dá)不到，公司還需補(bǔ)充資本應(yīng)對(duì)償付能力不足。第三，一旦償付能力接近監(jiān)管紅線，將接受保監(jiān)會(huì)的監(jiān)管。第四，若利率過(guò)高，還將面臨誤導(dǎo)銷(xiāo)售、欺詐消費(fèi)者的監(jiān)管。

　　未來(lái)尋求渠道和產(chǎn)品的平衡

　　今年4月底，保監(jiān)會(huì)通過(guò)張科擔(dān)任弘康人壽總經(jīng)理一職的任職申請(qǐng)。資料顯示，40歲出頭的張科曾先后任職華夏保險(xiǎn)總精算師、陽(yáng)光保險(xiǎn)戰(zhàn)略規(guī)劃總監(jiān)。2011年張科加入弘康人壽籌備組，后任弘康人壽副總裁兼任總精算師。

　　在今年1月的“保險(xiǎn)業(yè)沖浪互聯(lián)網(wǎng)+”論壇上，張科曾直言目前壽險(xiǎn)行業(yè)最大的問(wèn)題是產(chǎn)品捆綁高費(fèi)用。也就是說(shuō)，壽險(xiǎn)產(chǎn)品的兩個(gè)功能(即風(fēng)險(xiǎn)保障和投資理財(cái))常被雜糅在一起賣(mài)。而據(jù)張科介紹，將保障與理財(cái)完全分離設(shè)計(jì)，避免捆綁銷(xiāo)售是弘康人壽采取的策略之一。

　　在談及未來(lái)的發(fā)展戰(zhàn)略時(shí)，上述高管表示，在渠道和產(chǎn)品兩方面都會(huì)尋求平衡。渠道方面，還將以互聯(lián)網(wǎng)渠道為主，但也會(huì)適當(dāng)發(fā)展銀保渠道和中介渠道。產(chǎn)品方面，則會(huì)適當(dāng)發(fā)展保障類(lèi)產(chǎn)品。