經(jīng)歷半年醞釀的世茂股份(600823)定增方案，最終等來(lái)的是審核“不通過(guò)”。 今年8月，證監(jiān)會(huì)重申“企業(yè)再融資募集資金不鼓勵(lì)用于補(bǔ)充流動(dòng)資金和償還銀行貸款”政策后，上市房企再融資途徑開(kāi)始收緊。

A股市場(chǎng)監(jiān)管趨嚴(yán)，在港上市的內(nèi)地房企再融資仍然暢通。10月24日，碧桂園(02007HK)早間公告完成發(fā)行30億元債券，用于補(bǔ)充流動(dòng)資金。另一在港上市房企越秀地產(chǎn)(00123HK)則通過(guò)附屬子公司擬17.33億元收購(gòu)江蘇太倉(cāng)物業(yè)項(xiàng)目50%股權(quán)，增加公司長(zhǎng)三角地區(qū)的土地儲(chǔ)備。

碧桂園今日早間公告，附屬公司廣東騰越建筑工程有限公司與承銷(xiāo)商國(guó)泰君安證券股份有限公司，已于2016年10月21日完成國(guó)內(nèi)債券的公開(kāi)發(fā)行，發(fā)行總額為30億元。國(guó)內(nèi)債券品種一的發(fā)行金額為10億元，票面利率為每年3.20%，年期為4年。國(guó)內(nèi)債券品種二的發(fā)行金額為20億元，票面利率為每年3.90%，年期為7年。發(fā)行國(guó)內(nèi)債券的款項(xiàng)將用于補(bǔ)充流動(dòng)資金。

這距離碧桂園于9月2日完成“碧桂園控股有限公司2016年非公開(kāi)發(fā)行公司債券(第四期)”發(fā)行，發(fā)行總額100億元，才過(guò)去一個(gè)月。

同時(shí)，越秀地產(chǎn)今日早間公告，公司持有95%股權(quán)的附屬公司舟山宏智經(jīng)濟(jì)信息咨詢有限公司擬向欣德發(fā)展收購(gòu)舟山欣德商貿(mào)發(fā)展有限公司50%股權(quán)，作價(jià)17.33億元。

目標(biāo)公司舟山欣德商貿(mào)發(fā)展有限公司擁有江蘇省太倉(cāng)市的地塊的土地使用權(quán)，將會(huì)興建在未開(kāi)發(fā)部分上的項(xiàng)目將會(huì)為一個(gè)綜合體，計(jì)容建筑面積為69.3萬(wàn)平方米，其中住宅性質(zhì)的面積為60.6萬(wàn)平方米及商業(yè)物業(yè)的面積為8.71萬(wàn)平方米。太倉(cāng)緊鄰上海嘉定區(qū)。

越秀地產(chǎn)表示，本次交易為集團(tuán)提供良機(jī)，以增加其于長(zhǎng)三角地區(qū)的土地儲(chǔ)備，以增強(qiáng)集團(tuán)的核心物業(yè)開(kāi)發(fā)業(yè)務(wù)，集團(tuán)已確定通過(guò)多元化方式獲取土地儲(chǔ)備以支持業(yè)務(wù)穩(wěn)定發(fā)展的戰(zhàn)略。交易事項(xiàng)為落實(shí)集團(tuán)戰(zhàn)略的重要步驟，即通過(guò)并購(gòu)方式加快集團(tuán)的業(yè)務(wù)發(fā)展。

今年7月末，證監(jiān)會(huì)舉辦的保薦機(jī)構(gòu)專(zhuān)題培訓(xùn)會(huì)議上透露，地產(chǎn)企業(yè)不允許通過(guò)再融資對(duì)流動(dòng)資金進(jìn)行補(bǔ)充，而募集資金只能用于房地產(chǎn)建設(shè)，不能用于拿地和償還銀行貸款。

參照A股市場(chǎng)，經(jīng)歷半年醞釀的世茂股份定增方案審核不獲通過(guò)。按照10月23日晚間，世茂股份披露的證監(jiān)會(huì)審核意見(jiàn)，發(fā)審委認(rèn)為公司存在《上市公司證券發(fā)行管理辦法》第三十九條第（七）項(xiàng)規(guī)定的情形，即存在“嚴(yán)重?fù)p害投資者合法權(quán)益和社會(huì)公共利益的其他情形”，最終方案被否。

港股內(nèi)地房企再融資和收購(gòu)?fù)恋刭Y產(chǎn)交易持續(xù)活躍。除碧桂園外，龍光地產(chǎn)(03380HK)10月21日公告，附屬深圳市龍光控股有限公司發(fā)行最多合共14億元的境內(nèi)公司債券，票面年利率為3.4%。越秀地產(chǎn)9月29日公告，完成公開(kāi)發(fā)行第三期公司債券，總額20億元。禹洲地產(chǎn)(01628HK)9月28日公告，9月22日公司通過(guò)非公開(kāi)配售方式發(fā)行了總額為30億元的公司債券，固定年度利率5.30%，年期3年，所得款項(xiàng)將用作償還該公司金融機(jī)構(gòu)借款和補(bǔ)充流動(dòng)資金。